資管新規(guī)壓力下 中小銀行金融科技缺口有多大？

經(jīng)濟(jì)觀察網(wǎng) 記者 萬敏 隨著一批銀行理財子公司落地開業(yè)，互聯(lián)網(wǎng)巨頭也找到了金融科技實力向B端輸出的新陣地。

6月12日，中國光大銀行與度小滿金融（原百度金融）簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，據(jù)悉度小滿金融將和光大銀行理財子公司開展全方位的深度合作，將探索在產(chǎn)品定制、基金代銷、智能獲客等領(lǐng)域的合作空間。

光大銀行的理財和財富管理業(yè)務(wù)實力在銀行行業(yè)內(nèi)頗具口碑，真正亟待金融科技入場合作的其實是數(shù)量龐大的城商行、農(nóng)商行機構(gòu)。

2018年4月27日，央行、銀保監(jiān)會、證監(jiān)會、外管局聯(lián)合印發(fā)了《關(guān)于規(guī)范金融機構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見》，2018年9月28日，銀保監(jiān)會正式印發(fā)了《商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法》。上述法規(guī)的頒布對銀行業(yè)務(wù)的開展提出了諸多新要求，如理財產(chǎn)品凈值化管理、去資金池、銀行理財全面穿透、大幅提高信息披露頻率等。這對于大部分中小型銀行來說絕非易事。

“中小銀行目前尚不具備相關(guān)的人才和系統(tǒng)。資管新規(guī)會對中小銀行的理財業(yè)務(wù)造成較大沖擊，中小銀行需迅速提升主動管理能力，補足渠道與投資能力的短板。”日前，由中小銀行互聯(lián)網(wǎng)金融（深圳）聯(lián)盟、深圳壹帳通智能科技有限公司、埃森哲（中國）有限公司共同發(fā)布的《中小銀行金融科技發(fā)展研究報告（2019）》這樣指出。

該報告認(rèn)為，領(lǐng)先的中小銀行可通過與證券公司、金融科技公司或傳統(tǒng)信息系統(tǒng)服務(wù)商合作，成立理財子公司取得先發(fā)優(yōu)勢；實力較弱的中小銀行可利用自己的本地客戶的優(yōu)勢，依據(jù)本地客戶的需求代銷大行的相關(guān)理財產(chǎn)品。

而對于中小銀行突破理財業(yè)務(wù)瓶頸的兩大制約因素，一方面來自產(chǎn)品創(chuàng)設(shè)能力不足，另一方面則受限于數(shù)據(jù)能力。

上述報告稱，中小銀行在轉(zhuǎn)型的過程中，存在隨大流“做大做全”的慣性，但是大而全的產(chǎn)品線并沒有給中小銀行帶來豐厚的盈利，中小銀行仍然存在產(chǎn)品定位不清和產(chǎn)品創(chuàng)設(shè)能力不足的問題。

體現(xiàn)在資管產(chǎn)品創(chuàng)設(shè)方面，中小銀行與大行相比投研能力相對較弱，支撐產(chǎn)品的底層資產(chǎn)多樣性欠缺，在人力、盡調(diào)、風(fēng)控等方面都不盡如人意，因此中小銀行資管產(chǎn)品創(chuàng)設(shè)也面臨市場同質(zhì)化的現(xiàn)狀。

在數(shù)據(jù)層面，中小銀行還面臨著數(shù)據(jù)采集困境、數(shù)據(jù)管理缺乏體系、數(shù)據(jù)應(yīng)用場景狹窄的問題。在數(shù)據(jù)采集層面，基本呈現(xiàn)內(nèi)部客戶數(shù)據(jù)缺乏以及外部數(shù)據(jù)質(zhì)量難以匹配的狀況。數(shù)據(jù)管理方面，大多為業(yè)務(wù)部門分散管理，數(shù)據(jù)基本未實現(xiàn)歸集及連通。中小銀行自身偏弱的數(shù)據(jù)分析能力，連帶使得應(yīng)用場景相對狹窄。目前數(shù)據(jù)分析結(jié)果主要應(yīng)用于信貸類業(yè)務(wù)，應(yīng)用較少于財富管理等零售業(yè)務(wù)。

正是看到了存在于中小型金融機構(gòu)的資管業(yè)務(wù)痛點，互金公司的金融科技輸出也開始覆蓋到對公業(yè)務(wù)了，供應(yīng)鏈金融、資產(chǎn)管理等領(lǐng)域的合作逐漸增強。

除了度小滿已明確與光大銀行理財子公司的合作，京東數(shù)科此前也正式上線資管科技系統(tǒng)“JT2智管有方”，稱可為機構(gòu)投資者提供涵蓋產(chǎn)品設(shè)計、銷售交易、資產(chǎn)管理和風(fēng)險評估功能的智能化載體。此外，據(jù)媒體報道，今年6月初“螞蟻金服”攜手美國最大共同基金公司Vanguard集團(tuán)新增一家對外投資公司，正式布局國際資管業(yè)務(wù)。